Ново Nordisk достигла американских аптек первой, но препарат для похудения Lilly "Orforglipron", который в испытаниях показал среднюю потерю веса 12,4%, ожидает получения одобрения регуляторов в апреле. Ранее, благодаря оглушительному успеху Ozempic, Ново была самой ценной компанией Европы по рыночной капитализации, но теперь она уступает своим европейским конкурентам AstraZeneca, Roche и Novartis по этому показателю. Сильный первоначальный спрос на таблетки Wegovy, которые в испытаниях привели к средней потере веса 17%, дает Ново шанс вернуть свои позиции. Брайан Лиан, генеральный директор Viking Therapeutics — биотехнологической компании из Сан-Диего, работающей над препаратами для похудения, — назвал этот запуск "самым быстрым запуском препарата в истории". По словам доктора Даниэлы Уртадо Андраде из Джэксонвилла, Флорида, некоторые пациенты, которые использовали инъекции Lilly для похудения, перешли на таблетки Ново Wegovy "просто потому, что они дешевле". Этот новый игрок на бурном рынке препаратов для похудения уже запустился с более высокой скоростью, чем почти любой предыдущий фармацевтический продукт. Ежедневные таблетки Wegovy получили одобрение от американских регуляторов в конце декабря. В Индии около 40 местных компаний, как ожидается, будут бороться за то, чтобы снизить цены на препараты для похудения вдвое, сообщают инвестиционные банки. Хотя таблетки Wegovy от Ново необходимо принимать натощак, что требует от пациентов ждать не менее 30 минут до еды, питья или приема других пероральных лекарств для всасывания, таблетки Lilly не страдают от тех же ограничений. Дустдар сообщил Financial Times, что с момента запуска было выдано более 600 000 рецептов только на таблетки Wegovy. Майкл Неделкович, аналитик по акциям в TD Cowen, сказал, что таблетки Wegovy могут дать Ново шанс конкурировать. Цены могут определить, насколько быстро эти таблетки распространятся на рынке, при этом указания на то, что пероральные препараты для похудения привлекают новых пациентов; отчет Goldman Sachs отметил, что "беспрецедентный" спрос на таблетки исходил от новых пользователей, а не от людей, перешедших с инъекций. Он отметил, что Ново "получила возможность вернуть часть своей доли рынка благодаря этому препарату, но только до тех пор, пока не будет одобрен Orforglipron Lilly". Компания уже потеряла патентную защиту в Канаде, втором по величине рынке препаратов для похудения и диабета в мире. В Бразилии 11 производителей подали заявки на получение одобрения на производство дженериков препаратов для похудения после истечения срока действия патентной защиты Ново в стране в следующем месяце, сообщают Jefferies. Как Apple и Samsung давно борются за доминирование на рынке смартфонов, Ново и Eli Lilly соревнуются за лидерство на рынке препаратов для похудения. Хотя Eli Lilly в настоящее время лидирует по доле рынка, битва теперь смещается в сторону таблеток. Тем временем количество рецептов на препараты для похудения Ново — включая как таблетки, так и инъекции — достигло 924 000, хотя эти цифры не включают все онлайн-продажи компании. После борьбы с компенсацией упущенной прибыли, когда в 2010-х годах истек срок действия патентной защиты на некоторые из ее самых прибыльных препаратов, Tirzepatide, продаваемый как "Zepbound" для похудения и "Mounjaro" для диабета, стал вторым по величине препаратом в мире по продажам. Эван Зигерман, аналитик из BMO Capital Markets, считает, что успешный запуск Wegovy в США показывает, что Ново "учла на своих ошибках". Таблетки Wegovy от Novo Nordisk предоставляют датской фармацевтической компании возможность вернуть свою долю рынка у Eli Lilly. Он заявил, что этот препарат, "скорее всего, один из самых быстрых запусков, которые мы когда-либо видели" в фармацевтическом секторе. Компания-пионер бренда "Ozempic", который стал синонимом блокбастерных препаратов для похудения, занимала доминирующую позицию до 18 месяцев назад. Однако с тех пор компания отстала от своего конкурента Eli Lilly на важном американском рынке, так как ее акции сильно пострадали из-за ужесточающейся конкуренции, разочаровывающих клинических результатов и опасений относительно ее продуктов в разработке, будущих продаж и прибыли. Переход на пероральное лечение широко рассматривается как ключ к расширению рынка; до появления таблеток Wegovy эти популярные новые препараты приходилось вводить инъекционно. Семаглутид, действующее вещество в Wegovy и Ozempic — препаратах для похудения и диабета соответственно, потеряет патентную защиту в Индии, Китае, Бразилии и Турции в этом году. Этот препарат сейчас широко доступен, очень популярен и легко доступен. "Количество рецептов на препараты компании для похудения, включая лечение диабетом, достигло 1,4 миллиона к концу февраля", — говорится в данных IQVIA. "Доминирование Lilly на американском рынке очевидно из данных по рецептам". Ново продает более низкие дозы Wegovy, в концентрациях 1,5 мг и 4 мг, по 149 долларов в месяц в США до апреля, когда цена дозы 4 мг вырастет до 199 долларов в месяц. Пациенты с медицинской страховкой могут платить за более низкие дозы всего 25 долларов в месяц. В отличие от этого, Eli Lilly стала компанией с капитализацией в триллион долларов благодаря успеху своих препаратов для похудения. Ранее столкнувшись с трудностями в адаптации своей цепочки поставок для удовлетворения огромного спроса, компания теперь увеличила производственные мощности и также имеет программу по прямой продаже препарата потребителям, минуя аптеки-менеджеры льгот. К концу февраля американские врачи выписали более 300 000 рецептов на этот препарат, согласно данным IQVIA. Eli Lilly объявила, что будет продавать Orforglipron по 149 долларов в месяц, в то время как более высокие дозы будут стоить до 399 долларов. Майк Дустдар, генеральный директор Ново, признал, что у таблеток компании есть ограничения из-за того, что их нельзя принимать с пищей, но сказал: "Это не было большой проблемой для пациентов". В настоящее время США — единственная страна, где препарат был запущен. Он добавил: "Если Ново сможет успешно пройти этап запуска и получить больший доступ на рынок, это будет одним из способов конкурировать". Для инъекций для похудения цена для тех, у кого нет страховки, может достигать 1300 долларов в месяц. Для датского производителя это представляет собой значительный положительный прогресс. "Это явно показывает огромный спрос на эти виды лечения", — сказал Лиан. "Тем не менее, датская фармацевтическая компания все еще сталкивается с несколькими проблемами". Со страховкой и скидками цена значительно снижается. Более высокие дозы, в концентрациях 9 мг и 25 мг, стоят 299 долларов в месяц. Он был сопровожден масштабной рекламной кампанией, включая первый в истории Ново ролик во время Супербоула. Его акции упали более чем на 50% за последние 12 месяцев и в настоящее время торгуются менее чем на две трети от своего пикового значения в июне 2024 года. Самый важный вопрос остается: цена. Люди идут в душ, одеваются, спускаются вниз или куда-то еще позавтракать, и, прежде чем они это realize, необходимый получас прошел. Он добавил: "Я не думаю, что когда-либо видел ничего подобного раньше".
